Důchod, renta a FIRE
Wie viel brauchen Sie für finanzielle Unabhängigkeit: So berechnen Sie Ihre FIRE-Zahl
Das Wichtigste
- FIRE-Zahl = jährliche Ausgaben × 25 bei einer Entnahmequote von 4 %.
- Für einen Horizont von mehr als 30 Jahren ist eine Quote von 3 % sicherer — die Zahl steigt dann auf das 33-Fache der Ausgaben.
- Beziehen Sie regelmäßig anfallende Einmalausgaben in Ihre Berechnung ein (Auto, Dach, Gesundheit).
- Inflation mindert den Realwert der Entnahmen — das Portfolio muss über der Inflation rentieren.
- Die Zahl ist ein Ausgangspunkt, keine Garantie; echte Entnahmen erfordern laufende Kontrolle.
Ihre FIRE-Zahl ist die konkrete Portfoliogröße, bei der Kapitalerträge alle Ihre Ausgaben decken — ohne die Notwendigkeit zu arbeiten. Die Berechnung ist einfach, birgt aber mehrere Fallen.
Die Grundformel
Bei einer jährlichen Entnahmequote von 4 % benötigen Sie ein Portfolio, das dem 25-Fachen Ihrer jährlichen Ausgaben entspricht. Ausgaben von 500.000 CZK/Jahr = FIRE-Zahl 12,5 Mio. CZK. Ausgaben von 800.000 CZK/Jahr = 20 Mio. CZK. Die Formel basiert auf historischer Analyse der US-Märkte (Trinity Study, 1998), die zeigte, dass eine 4-%-Entnahme ein Portfolio statistisch 30 Jahre lang erhält.
Warum 30 Jahre nicht ausreichen und was zu tun ist
Wenn Sie mit 40 Jahren in Rente gehen, sehen Sie sich einem Entnahmehorizont von 45–50 Jahren gegenüber. Analysen zeigen, dass bei einer 4-%-Quote über einen so langen Horizont die historischen Erfolgsquoten sinken. Sicherer ist der Wechsel zu einer Entnahmequote von 3 %, wodurch sich die FIRE-Zahl auf das 33-Fache der Ausgaben erhöht. Alternativ planen Sie in den ersten Jahren des Ruhestands eine Kombination aus Portfolio und Teileinnahmen (Teilzeit, Mieteinnahmen).
Was in die Ausgaben einzubeziehen ist
- Regelmäßige Ausgaben — Miete oder Hypothek, Ernährung, Transport, Versicherungsbeiträge
- Krankenversicherungsbeiträge — in Tschechien auch ohne Beschäftigung Pflicht (ca. 3.000 CZK/Monat Minimum)
- Einmalausgaben — Reparaturen, Fahrzeugwechsel, medizinische Eingriffe: durchschnittlich extra 50.000–100.000 CZK/Jahr einkalkulieren
- Inflation — die realen Ausgaben werden steigen; das Portfolio muss über der Inflation rentieren
Sobald Sie Ihre Zahl kennen, vergleichen Sie sie mit der Portfolioprojektion über den Projektionsrechner. Für ein tieferes Verständnis der Entnahmeregel lesen Sie die 4-%-Regel und Renditesequenzrisiko.
Häufige Fragen
Wie berechne ich meine FIRE-Zahl?
Multiplizieren Sie Ihre jährlichen Ausgaben mit 25. Bei Ausgaben von 600.000 CZK pro Jahr beträgt die FIRE-Zahl 15 Mio. CZK. Diese Berechnung setzt eine 4-%-Entnahmequote und einen 30-jährigen Horizont voraus. Für längere Horizonte verwenden Sie den Multiplikator 33.
Warum reichen die Grundausgaben nicht?
Sie müssen Krankenversicherungsbeiträge (auch ohne Beschäftigung Pflicht), unregelmäßige Ausgaben (Auto, Reparaturen, Gesundheit) und Inflation einbeziehen. Das Unterschätzen der Ausgaben ist einer der häufigsten Fehler bei der FIRE-Planung.
Was ist die 3-%-Entnahmeregel?
Eine konservativere Variante: Sie entnehmen nur 3 % jährlich, und die FIRE-Zahl beträgt das 33-Fache der Ausgaben. Geeignet für längere Horizonte (Ausstieg mit 40 oder früher), bei denen die 4-%-Quote historisch nicht ausreichende Erfolgsquoten zeigt.
Wie lange dauert es, die FIRE-Zahl zu erreichen?
Es hängt von Ihrer Sparquote und den Portfoliorenditen ab. Bei einer 50-%-Sparquote und 7 % jährlicher Realrendite dauert das Erreichen von FIRE etwa 17 Jahre. Bei einer 70-%-Quote nur 8–9 Jahre. Jeder Prozentpunkt Ersparnis zählt.